其特征是人們基于經濟未來將更加悲觀的預期，整個區域內貨幣幣值出現幅度較大的貶值，經濟總量與經濟規模出現較大的損失，經濟增長受到打擊。往往伴隨著企業大量倒閉，失業率提高，社會普遍的經濟蕭條，甚至有些時候伴隨著社會動蕩或國家政治層面的動蕩。
金融危機可以分為貨幣危機、債務危機、銀行危機等類型。近年來的金融危機越來越呈現出某種混合形式的危機
發生在美國的次級債危機在去年極大地沖擊了全球經濟我想美國經濟衰退已成必然美元也持續的疲軟
次級債危機只是一個現象，它背后的深層次問題是：沒有新的增長點，美國經濟還能走多遠
GAI GAI 回答采納率:41.4% 2008-10-07 11:17 檢舉
對金融危機最普遍的官方解釋是次貸問題，然而次貸總共不過幾千億，而美國政府救市資金早已到了萬億以上，為什么危機還是看不到頭？有文章指出危機的根源是金融機構采用“杠桿”交易；另一些專家指出金融危機的背后是62萬億的信用違約掉期（Credit Default Swap, CDS）。那么，次貸，杠桿和CDS之間究竟是什么關系？它們之間通過什么樣的相互作用產生了今天的金融危機？在眾多的金融危機分析文章中，始終沒有看到對這些問題的簡單明了的解釋。本文試圖通過自己的理解為這些問題提供一個答案，為通俗易懂起見，我們使用了幾個假想的例子。有不恰當之處歡迎批評討論。
一。杠桿。目前，許多投資銀行為了賺取暴利，采用20－30倍杠桿操作，假設一個銀行A自身資產為30億，30倍杠桿就是900億。也就是說，這個銀行A 以30億資產為抵押去借900億的資金用于投資，假如投資盈利5％，那么A就獲得45億的盈利，相對于A自身資產而言，這是150％的暴利。反過來，假如投資虧損5％，那么銀行A賠光了自己的全部資產還欠15億。
二。CDS合同。由于杠桿操作高風險，所以按照正常的規定，銀行不運行進行這樣的冒險操作。所以就有人想出一個辦法，把杠桿投資拿去做“保險”。這種保險就叫CDS。比如，銀行A為了逃避杠桿風險就找到了機構B。機構B可能是另一家銀行，也可能是保險公司，諸如此類。A對B說，你幫我的貸款做違約保險怎么樣，我每年付你保險費5千萬，連續10年，總共5億，假如我的投資沒有違約，那么這筆保險費你就白拿了，假如違約，你要為我賠償。A想，如果不違約，我可以賺45億，這里面拿出5億用來做保險，我還能凈賺40億。如果有違約，反正有保險來賠。所以對A而言這是一筆只賺不賠的生意。B是一個精明的人，沒有立即答應A的邀請，而是回去做了一個統計分析，發現違約的情況不到1％。如果做一百家的生意，總計可以拿到500億的保險金，如果其中一家違約，賠償額最多不過50億，即使兩家違約，還能賺400億。A,B雙方都認為這筆買賣對自己有利，因此立即拍板成交，皆大歡喜。
三。CDS市場。B做了這筆保險生意之后，C在旁邊眼紅了。C就跑到B那邊說，你把這100個CDS賣給我怎么樣，每個合同給你2億，總共200億。B 想，我的400億要10年才能拿到，現在一轉手就有200億，而且沒有風險，何樂而不為，因此B和C馬上就成交了。這樣一來，CDS就像股票一樣流到了金融市場之上，可以交易和買賣。實際上C拿到這批CDS之后，并不想等上10年再收取200億，而是把它掛牌出售，標價220億；D看到這個產品，算了一下，400億減去220億，還有180億可賺，這是“原始股”，不算貴，立即買了下來。一轉手，C賺了20億。從此以后，這些CDS就在市場上反復的抄，現在CDS的市場總值已經抄到了62萬億美元。
四。次貸。上面A,B,C,D,E,F……都在賺大錢，那么這些錢到底從那里冒出來的呢？從根本上說，這些錢來自A以及同A相仿的投資人的盈利。而他們的盈利大半來自美國的次級貸款。人們說次貸危機是由于把錢借給了窮人。筆者對這個說法不以為然。筆者以為，次貸主要是給了普通的美國房產投資人。這些人的經濟實力本來只夠買自己的一套住房，但是看到房價快速上漲，動起了房產投機的主意。他們把自己的房子抵押出去，貸款買投資房。這類貸款利息要在8％－ 9％以上，憑他們自己的收入很難對付，不過他們可以繼續把房子抵押給銀行，借錢付利息，空手套白狼。此時A很高興，他的投資在為他賺錢；B也很高興，市場違約率很低，保險生意可以繼續做；后面的C,D,E,F等等都跟著賺錢。
五。次貸危機。房價漲到一定的程度就漲不上去了，后面沒人接盤。此時房產投機人急得像熱鍋上的螞蟻。房子賣不出去，高額利息要不停的付，終于到了走頭無路的一天，把房子甩給了銀行。此時違約就發生了。此時A感到一絲遺憾，大錢賺不著了，不過也虧不到那里，反正有B做保險。B也不擔心，反正保險已經賣給了 C。那么現在這份CDS保險在那里呢，在G手里。G剛從F手里花了300億買下了100個CDS，還沒來得及轉手，突然接到消息，這批CDS被降級，其中有20個違約，大大超出原先估計的1％到2％的違約率。每個違約要支付50億的保險金，總共支出達1000億。加上300億CDS收購費，G的虧損總計達 1300億。雖然G是全美排行前10名的大機構，也經不起如此巨大的虧損。因此G瀕臨倒閉。
六。金融危機。如果G倒閉，那么A花費5億美元買的保險就泡了湯，更糟糕的是，由于A采用了杠桿原理投資，根據前面的分析，A賠光全部資產也不夠還債。因此A立即面臨破產的危險。除了A之外，還有A2，A3,……A20，統統要準備倒閉。因此G,A,A2,……A20一起來到美國財政部長面前，一把鼻涕一把眼淚地游說，G萬萬不能倒閉，它一倒閉大家都完了。財政部長心一軟，就把G給國有化了，此后A,……A20的保險金總計1000億美元全部由美國納稅人支付。
七。美元危機。上面講到的100個CDS的市場價是300億。而CDS市場總值是62萬億，假設其中有10％的違約，那么就有6萬億的違約CDS。這個數字是300億的200倍。如果說美國政府收購價值300億的CDS之后要賠出1000億。那么對于剩下的那些違約CDS，美國政府就要賠出20萬億。如果不賠，就要看著A20,A21,A22等等一個接一個倒閉。無論采取什么措施，美元大貶值已經不可避免。
以上計算所用的假設和數字同實際情況會有出入，但美國金融危機的嚴重性無法低估。,股本質押股票會有什么波動？這就象你有很多房子象朋友借錢別人會很樂意借給你因為他不怕你還不起但是你門房子都被抵押了想借錢的話別人就會考慮了同樣股本也一樣對股價肯定不是很好但是對股票最終有什么影響就不好說了那看看這個企業的最終發展的怎么樣
解禁了股價又會有什么波動? 肯定是不好了解禁了股東套現的話股票就會下降就算他不套現股民擔心的話一出貨也會讓股票下來但是也不是絕對的很多時候股票還是繼續上漲,

買保險時，經常會有小伙伴問到人保、平安等知名度高的公司。大公司大品牌，大家往往會更加信賴。那么人保車險到底如何，與其他公司比起來有什么優勢嗎，不妨來看看這篇文章：人保車險怎么樣？跟平安、大地、陽光比起來好在哪？

人保車險主要包括：交強險、機動車輛損失險、第三者責任險、車上人員責任險、發動機涉水損失險、自燃損失險、盜搶險、玻璃單獨破碎險、車身劃痕損失險、不計免賠率特約條款。

提供的險種很全面，車主可以按需選擇，滿足差異化的保障需求。那么這么多保險種類都需要買嗎？如何購買最劃算，一般推薦以下四個險種：

1、交強險

交強險是最基礎的保障，是國家強制購買的保險。保障的是車禍給第三者造成的傷害。

2、機動車輛損失險

發生保險事故時，補償車輛的損失。例如車輛發生碰撞、傾覆、火災、爆炸，或被外界物體倒塌、墜物砸壞，以及與別人車輛發生碰撞，造成自己的車輛受損等，保險公司將按照條款賠償車輛維修費用。

3、第三者責任險

發生保險事故，可以按條款對第三方（人或物）受到的損失進行賠償。例如不幸撞壞了別人的車或駕車致人傷亡，保險公司將按照條款規定賠償。

4、不計免賠率特約條款

保險事故發生后，保險公司會按條款計算出應由被保險人自行承擔的免賠金額，投保不計免賠險后，這部分的免賠金額將由保險公司負責賠償。

許多小伙伴因為保費問題，就存在僥幸心理，認為不一定會發生重大事故，但真當事故發生時，一切也就太遲了。還在因為保費問題而猶豫的朋友，這份省錢方案拿好啦：買多了浪費，買少了吃虧！精打細算買車險一年多少錢？